Чиптердің бағасы төмендейді, кім жасырын қуанып жатыр?

Чиптердің бағасы төмендейді, ал чиптер баяу сатылуда.Ақылға қонымсыз болып көрінетін дауысты осы жылдың бірінші жартыжылдығынан бері сансыз адамдар шулап кетті.2022 жылдың бірінші жартысында тұрмыстық электроника нарығындағы сұраныстың баяу болуына байланысты чип өнеркәсібі бір кездері бағаның төмендеуі толқынын тудырды.Екінші жартыжылдықта сюжет қайталанды.

Жақында CCTV жаңалықтары электронды басқару жүйесінің негізгі құрамдас бөлігі ретінде STMicroelectronics чипінің 2021 жылы ең сұранысқа ие чип өнімдерінің бірі болғанын хабарлады. Ол шамамен 600 юаньға, яғни 80%-ға төмендеді.

Кездейсоқ, өткен жылғы тағы бір чиптің бағасы биылғыдан он есе ерекшеленді.Чипсы бағасы шошқа етімен салыстырылады, көтеріледі және төмендейді.Ең жоғары баға мен бұрынғы қалыпты баға арасындағы айырмашылық өте жоғары.БАҚ 600 юаньдік STMicroelectronics чипінің қалыпты бағасы 2020 жылы тек ондаған юань болатынын хабарлады.

Чип қызуы өтіп кеткен сияқты.Өткен жылы бүкіл технологиялық шеңберді қаптаған бұлт сейілмек пе?Bloomberg мәліметтері бойынша, қазіргі уақытта чип шығаратын компаниялардың басым көпшілігі ұзақ уақыт бойы осы ыстық нарықта үлкен бетбұрыс болады деп санайды, ал кейбіреулер тіпті жартылай өткізгіш өнеркәсібі онжылдықтағы ең нашар құлдырауды бастайды деп пессимистік түрде сенеді.

Біреулері қуанып, біресе мұңайып, чиптің бағасы шарықтап тұр.Саланың үнсіздігіне қоса, карнавалда сансыз базарлар бар ма деп қорқамын.

Жоқ, бірақ толық емес пе?

Чип бағасының көшкіні электрониканың әлемдік тұтынуының құлдырауынан ажырағысыз.

TSMC-тің соңғы қаржылық есебінен бір кездері елдің жартысын қолдаған смартфон бизнесі енді ең үлкен табыс көзі емес екенін және бұл бизнестің үлесі төмендей береді деп күтілетінін көруге болады.Биылғы жылдың басынан бері смартфондар мен компьютерлердің жеткізілімі қаңтардағыдай жақсы болмады.CINNO Research мәліметтеріне сәйкес, 2022 жылдың бірінші жартыжылдығында Қытайдың смартфонының SoC терминалдық жеткізілімі шамамен 134 миллионды құрады, бұл бір жылмен салыстырғанда шамамен 16,9%-ға аз.

ДК жағына келетін болсақ, Mercury Research маркетингтік зерттеу фирмасының мәліметі бойынша, осы жылдың екінші тоқсанында үстелдік компьютерлер процессорларының жеткізілімі шамамен 30 жылдағы ең төменгі деңгейге дейін төмендеді, ал процессорлардың жалпы жөнелтілімдері бір жылдағы ең үлкен құлдырауды бастан өткерді. 1984. Оңтүстік Кореяда смартфондар сатылымы шілдеде бір жылмен салыстырғанда 29,2%-ға төмендеді, ал компьютерлер мен қосалқы жабдықтардың экспорты 21,9%-ға, ал жад микросхемаларының жеткізілімі 13,5%-ға төмендеді.

Жоғары сұраныс төмендейді, төменгі ағын тапсырыстарды қысқартуды жалғастыруда және баға табиғи түрде салқындайдыДегенмен, төмендетілген бағасы бар бұл чиптердің бүкіл жартылай өткізгіш өнеркәсібіне қатысты жалпылау әсері жоқ екенін атап өткен жөн.Чип шынымен де арзандады ма?«Төмендеу» туралы жаңалықтардың астында әлі де трендті бұзып, бағаның өсуін жариялайтын өндірушілер бар.Мысалы, Intel, Qualcomm, Meiman Electronics, Broadcom және т.б. өздерінің кейбір чип өнімдерінің бағасын көтеруді жоспарлап отыр.

Intel компаниясын мысал ретінде алсақ, Nikkei мәліметтері бойынша, Intel тұтынушыларға жартылай өткізгіш өнімдердің бағасы 2022 жылдың екінші жартысында өсетіні туралы хабарлады. Негізгі серверлер мен компьютерлік процессорлар сияқты өнімдердің кең ауқымының бағасы көтеріледі деп күтілуде. және перифериялық чиптер.Түріне байланысты ең төменгісі бір таңбалы сандарда, ал ең үлкен өсу 10%-дан 20%-ға дейін жетуі мүмкін.

Чип көтеріле ме, жоқ па?Тұрмыстық электроника чиптерінің бағасы сұраныстың төмендеуіне байланысты кенеттен төмендеді деп айтуға болады, бірақ автомобильдер және өнеркәсіптік бақылау сияқты басқа қолданбалы салаларда MCU-ға сұраныс байланысты чиптердің жоғары бағасына әкелді.Қалыпты емес ұялы телефон жөнелтілімдерінің басынан бастап чип индустриясының болашағы баяу сатылатын деп қызықты түрде белгіленді, бірақ шын мәнінде,кейбір салалардағы чип тапшылығы әлі аяқталған жоқ.

Әсіресе автомобиль чиптері үшін 2022 жылғы Қытайдың Нанша халықаралық интеграцияланған схемалар өнеркәсіп форумының деректері қазіргі чип өнімдері орташа есеппен автомобиль өндірушілерінің қажеттіліктерінің 31% ғана қанағаттандыра алатынын көрсетеді.Айда берілген деректер GAC екінші тоқсанда 33 000 чиптің жетіспеушілігіне тап болды.

Жаңа энергетика саласы бірқалыпты жүріп жатыр және болашақта чиптерге деген сұранысты елемеуге болмайды.Орташа автомобиль 500 чипті пайдалануы керек, ал жаңа энергетикалық көліктер көбірек чиптерді тасымалдайды.Өткен жылы жаһандық автокөлік сатылымы шамамен 81,05 миллион болды, бұл бүкіл автомобиль өнеркәсібі тізбегі 40,5 миллиард чипке мұқтаж дегенді білдіреді.

Сонымен қатар, жоғары деңгейлі чиптер әлі де нарықтағы құрбандық үстелінен жоғары.Бір жағынан, алдыңғы қатардағы өнеркәсіп тізбегіндегі озық технологиялық технологиясы бар чиптерге сұраныс ешқашан төмендеген емес.Бұрын хабарланғандай, TSMC 3 нм чиптері қыркүйек айында жаппай шығарылады және Apple TSMC 3 нм чиптерін пайдаланатын бірінші тұтынушы болады.

Келесі жылы жаңа A17 процессоры мен M3 сериялы процессорларды қоса алғанда, Apple TSMC 3 нм қолданады деп хабарланды.Екінші жағынан, жоғары технологиялық жартылай өткізгіш жабдықтардың тапшылығы бар, ал 3 нм және 2 нм озық процестердің шығуы төмен болады және 2024-2025 жылдары 10% -дан 20% -ға дейін жеткізу алшақтығы болуы мүмкін.

Нәтижесінде бағаның төмендеуі мүмкін.Түрлі белгілер бізге чиптердің бірінен соң бірі құлап жатқанын айтады, және бұл сала көрінгендей қарапайым емес.

Тұтынушы чиптері ұнамсыз болып қалды ма?

Бір жағы өліп, бір жағы берекелі болды.

Тұрмыстық электроника чиптері соңғы екі жылдағы ең керемет кезеңді бастан өткерді.Электронды тұтыну деңгейінің төмендеуімен олар ақыры құрбандық үстелінен бас тартты.Қазіргі уақытта көптеген чип компаниялары өз бизнесін тұтынушылықтан автомобиль және машина жасау салаларына ауыстырумен айналысуда.TSMC алдағы бірнеше жылда автомобиль нарығын басым жоба ретінде көрсетті.Материк жағында Zhaoyi Innovation, Zhongying Electronics және China Micro Semiconductor сияқты отандық MCU ойыншыларының автомобиль бизнесі де барған сайын айқын бола түсуде.

Атап айтқанда, Чжаойидің бірінші көліктік маркалы MCU өнімі наурыз айында тұтынушы үлгісін сынау кезеңіне кірді және ол осы жылы жаппай өндіріске жетеді деп күтілуде;Zhongying Electronics негізінен MCU корпусын басқару бөлігінде қолданылады және ол жылдың ортасында таспаға салынады деп күтілуде.Артқа;China Microelectronics өз проспектінде автомобильдік үлгідегі чиптерді әзірлеуге бел байлағанын көрсетті.Оның IPO-сы 729 миллион юань тартуды жоспарлап отыр, оның 283 миллион юані автомобиль сыныбында чиптерді зерттеу және дамыту жобаларына жұмсалады.

Бұл түсінікті.Өйткені, отандық автомобильдерді есептеу және басқару микросхемаларын локализациялау көрсеткіші 1%-дан аз, сенсорларды локализациялау жылдамдығы 4%-дан аз, ал қуатты жартылай өткізгіштерді, жадты және байланыстарды локализациялау жылдамдығы 8%, 8% және тиісінше 3%.Отандық жаңа энергетикалық көліктер өндірісі өсуде және бүкіл смарт экожүйе, соның ішінде автономды жүргізу де кейінгі кезеңде көптеген жартылай өткізгіштерді тұтынады.

Тұтынушы чиптерін ұстану қаншалықты қиын болады?

Бұған дейін Samsung компаниясы панельдерді, ұялы телефондарды және жад микросхемаларын қоса алғанда, барлық бизнес-бірліктерді сатып алуды уақытша тоқтатты, тіпті көптеген кореялық жад өндірушілері сатылымға айырбас ретінде бағаны 5%-дан астам төмендетуге бастама көтеретіні хабарланған болатын.Тұрмыстық электроникаға назар аударатын Nuvoton Technology компаниясы да өткен жылы 5,5 еседен астам пайдаға қол жеткізді, таза пайда акциясына 7,27 NT$ болды.Ағымдағы жылдың сәуір және мамыр айларында өнімділік біркелкі болды, кіріс сәйкесінше 2,18% және 3,04% төмендеді.

Біреуі көп нәрсені түсіндірмеуі мүмкін, бірақ Wind деректері 9 мамырдағы жағдай бойынша әлем бойынша жартылай өткізгіш компаниялар 2022 жылдың бірінші тоқсанындағы қаржылық есептерін жариялады, оның ішінде 16-сы таза кірістің бір жылмен салыстырғанда төмендеуін немесе тіпті шығын.Тұтынушы чиптері тез арада жоғалып кетті, ал автомобильдер мен өнеркәсіптік бақылау чиптер нарығындағы келесі пайда іздеу нүктесіне айналды.

Бірақ нәрселер шынымен де көрінетіндей қарапайым ма?

Әсіресе кейбір отандық чип өндірушілер үшін тұрмыстық электроника саласынан автомобиль саласына көшу нарықтың қызуы шеше алатын нәрседен әлдеқайда көп.Ең алдымен, отандық чиптер төменгі ағынға ие болуы керек, ал тұтыну өрісі бірінші орында, 27% құрайды.Әлемге қарасаңыз да, ішкі нарық жартылай өткізгіштердің ең үлкен нарығы болып табылады.Деректер 2021 жылы Қытайдың материктік нарығындағы жартылай өткізгіштердің сатылымы 29,62 миллиард АҚШ долларына жететінін көрсетеді, бұл өткен жылмен салыстырғанда 58%-ға өседі.Бұл әлемдегі ең үлкен жартылай өткізгіштер нарығы, оның үлесіне дүние жүзіндегі жартылай өткізгіштердің жалпы сатылымының 28,9% келеді..

Екіншіден, чип индустриясының өзінде смартфондар мен 5G салаларында көбірек пайда бар.Мысал ретінде TSMC алсақ,

TSMC жөнелтілімдері MCU автомобиль нарығының 70% құрайды, бірақ 2020 жылғы кіріс деректерінде автомобиль чиптерінің үлесі тек 3,31% құрайды.2022 жылдың 1 тоқсанында TSMC смартфоны мен өнімділігі жоғары есептеуіш салалары таза кірістің тиісінше 40% және 41% құрайды, ал IoT, автомобиль, DCE және басқалары тек 8%, 5%, 3% және 3% құрайды. тиісінше %.

Сұраныс аз, бірақ пайда әлі де бар, бұл дилемма.Бұл жартылай өткізгіштер нарығындағы ең қиын нәрсе.

Бумнан кейін тұтынушылар карнавалы?

Чипсы бағасы өзгерген кезде тұтынушылар ең бақытты.Ұялы телефондар, автомобильдер және тіпті ақылды тұрмыстық техника чиптердің, әсіресе ұялы телефондардың бағасы төмендегеннен кейін жиі күтілетін тұтынушылық карнавал аймағына айналды.Чип бағасының көшкінінен кейін көп ұзамай кейбір адамдар әлеуметтік платформаларда ағымдағы жылдың екінші жартысында ақша табу үшін ұялы телефон сатып алуды сұрады.

Осыдан кейін бірден жаңа энергияның бағасы, электронды өнімдердің бағасы, тұрмыстық техниканың бағасы ... және т.б. бірінен соң бірі келді.Дегенмен, өнім тізбегінде сәйкес бағаның төмендеуіне қатысты нақты тенденция жоқ, бірақ шынын айтқанда, чип бағасының төмендеуінің бұл толқыны тұтыну нарығында кең таралған бағаның төмендеуіне әкелмейді.

Алдымен ұялы телефонның ең ықпалды саласын қарастырайық.Соңғы жылдары ұялы телефон өндірушілері бағаны тоқтаусыз көтеруде.Төменгілер үндемейді, жоғары деңгейлер ілгерілейді және біраз уақытқа бағаны төмендету мүмкіндігі өте төмен.Сонымен қатар, отандық ұялы телефон өндірушілерінің жалпы табысы жоғары болған жоқ.Бұған дейін Huawei әзірлеушілер конференциясында Huawei тұтынушылар бизнесінің бағдарламалық қамтамасыз ету департаментінің вице-президенті Ян Хайсон Қытай ұялы телефон өндірушілерінің табысы нашар екенін, ал отандық ұялы телефондар нарығының үлесі жартысынан астамын, бірақ шамамен 10% ғана екенін айтқан болатын.пайда.

Сонымен қатар, чиптер шынымен де төмендеді, бірақ басқа компоненттердің бағасы сенсорлар мен экрандар сияқты сыпайы емес.Жоғары деңгейлі модельдер барған сайын негізгі ағымға айналуда және ұялы телефон өндірушілері жеткізу тізбегіне табиғи түрде қатаң талаптар қояды.OPPO, Xiaomi ол бір кездері Sony және Samsung-қа эксклюзивті сенсорларды теңшегені хабарланды.

Соның салдарынан ұялы телефондардың бағасы өспейді, бұл тұтынушыларға қуаныш.

Жаңа энергияға қарасақ, бұл жолы бағаны төмендеткен негізгі чиптер автомобиль жасау саласында емес.Оның үстіне, бірінші жартыжылдықта жаңа энергетикалық автокөлік шығаратын үйірмелердегі бағаның өсуі бірқалыпты болған жоқ, қайта-қайта көтерілді.Мұның себептері чиптерден туындамайды.апат.Сусымалы материалдардың бағасы өсуде, ал никель, болат және алюминийдің, оның ішінде оң және теріс электродтардың бағасы тек көтеріліп, төмендейді, ал батареялардың құны жоғары болып қалады.Әлбетте, бұл факторларды тек чиптерге кінәлау мүмкін емес.

Әрине, автомобиль жасау шеңберінен чиптің қайта ағуын көру мүмкін емес.Биылдан бастап жарықдиодты жарық беретін чиптер мен драйвер чиптерінің бағасы 30%-40%-ға арзандады, бұл көлік иелерінің кейінгі автокөлік шығындарын жабуда белгілі бір рөл атқаратыны сөзсіз..

Смартфондардан басқа тұтынушы чиптері кондиционерлер мен тоңазытқыштар сияқты смарт үй құрылғыларына үлкен әсер етеді.Қытайдағы үш негізгі ақ тауарға MCU-ға сұраныс шынымен де төмен емес, 2017 жылғы 570 миллионнан 2022 жылы 700 миллионнан астамға дейін өсті, оның ішінде Light кондиционер MCU 60% -дан астамын құрайды.

Дегенмен, ақылды үй өрісінде қолданылатын чиптер негізінен артта қалған өндірістік процестері бар төмен деңгейлі чиптер болып табылады, олар әдетте 28 нм немесе 45 нм-ден жоғары 3 нм және 7 нм сияқты озық өндіріс процестеріне диаметральді түрде қарсы.Білесіз бе, бұл чиптер техникалық мазмұнының төмендігі мен кең қолдануына байланысты бірлік бағасы бойынша жоғары емес.

Тұрмыстық техниканы шығаратын компаниялар үшін төмен технология олар тіпті өзін-өзі қамтамасыз етуге қол жеткізе алады.2017 жылы Gree's микроэлектроника бөлімі құрылды;2018 жылы Конка жартылай өткізгіштер технологиясы бөлімінің ресми құрылғанын жариялады;2018 жылы Midea чип өндірісіне кіретінін жариялады және Meiren Semiconductor компаниясын құрды.2021 жылдың қаңтарында Meiken Semiconductor Technology Co., Ltd. құрылды.Қазіргі уақытта оның MCU чиптерінің жылдық жаппай өндіріс ауқымы шамамен 10 млн.

Толық емес статистикаға сәйкес, көптеген дәстүрлі тұрмыстық техника компаниялары, соның ішінде TCL, Konka, Skyworth және Haier, жартылай өткізгіштер саласында қазірдің өзінде орналастырылған.Басқаша айтқанда, бұл өріс мүлде чиптермен шектелмейді.

Төмен, әлде төмен емес пе?Бұл чип бағасының төмендеуі жалған атуға ұқсайды және тұтынушыларды былай қойғанда, жоғары ағынды өндірушілер әзірге риза емес.